QCP: Situação da Venezuela repercute no financiamento de opções, fortalecendo as posições longas no mercado cripto

BlockBeats News, 5 de janeiro. A QCP divulgou sua análise diária de mercado, afirmando que o mercado cripto se fortaleceu durante a sessão matinal asiática, com Bitcoin e Ethereum ultrapassando US$ 92.000 e US$ 3.100, respectivamente. A tendência esteve em sintonia com a recuperação das ações dos EUA e a queda nos preços do petróleo. O mercado interpretou isso como uma ressonância de ativos de risco, impulsionada por impactos macroeconômicos como a ação dos EUA sobre a Venezuela e expectativas de conclusão das vendas de perdas fiscais de fim de ano e uma nova rodada de legislação cripto.

Discussões de mercado mencionaram que, se a queda nos preços do petróleo aliviar a pressão inflacionária, isso seria benéfico para o desempenho de curto prazo do BTC. Ao mesmo tempo, circularam rumores no setor de que a Venezuela pode possuir uma considerável "reserva sombra de Bitcoin" e começará a usar USDT em algumas transações de petróleo a partir de 2024. No entanto, essas afirmações ainda não foram confirmadas. Se forem verdadeiras, a Venezuela pode se tornar um dos maiores países detentores soberanos de BTC.

Em relação aos derivativos, a estrutura de opções tornou-se notavelmente otimista: o viés de put diminuiu em todos os vencimentos. Desde a semana passada, houve mais de 3.000 transações de opções de compra com vencimento em 30 de janeiro de 2026, com preço de exercício de US$ 100.000. Além disso, a demanda por estratégias de straddle aumentou, indicando recompra de posições vendidas e apostas em movimentos de alta. Analistas acreditam que, se o preço à vista continuar subindo, há risco de mais movimentos ascendentes impulsionados por Gamma (a velocidade das mudanças de Delta, ou seja, a intensidade com que os formadores de mercado são forçados a comprar ou vender ativos à vista com as variações de preço). No entanto, recomenda-se cautela, pois há uma tendência do mercado devolver os ganhos durante a sessão de negociação dos EUA.