Стоп чи стоп-ліміт? Смартторгівля для кожного без підвищеного ризику

Інколи може здатися, що розібратися з ордерами в криптовалюті складніше, ніж розвʼязати головоломку. Давайте вдосконалимо ваші навички, щоб ви повністю розуміли, що таке стоп-ордер, а що таке стоп-ліміт-ордер — два ключові інструменти, які повинен опанувати кожен криптотрейдер.

Стоп-ордер (сприймайте його як негайний захист)

Стоп-ордер (також відомий як стоп-лос) — це ваш ангел-охоронець у криптовалюті. Він спрацьовує автоматично з виконанням маркет ордера, коли ціна вашої криптовалюти досягає заздалегідь визначеного рівня. Як тільки цей поріг досягнуто, швидко здійснюється продаж за найкращою доступною ціною. Звучить просто, чи не так?

Приклад: скажімо, у вас є Bitcoin, який торгується на рівні 80 000$. Ви хвилюєтеся, що ціна сильно впаде, тому розміщуєте стоп-ордер на рівні 78 000$. Ціна Bitcoin досягає вашого тригера — бум! — ваш BTC миттєво продається за наступною доступною ціною, захищаючи ваші активи, навіть якщо точну ціну продажу не можна гарантувати.

Стоп-ліміт ордер (сприймайте його як захист із високим рівнем точності, але не такий миттєвий)

Стоп-ліміт ордер є більш вибірковим. Він поєднує два кроки: стоп-ціну (тригер) та лімітну ціну (точний рівень, який ви встановлюєте для виконання). Він спрацьовує, коли актив досягає стоп-ціни, а потім конвертується в лімітний ордер — виконується лише за умови, що ціна залишається в межах встановленого вами діапазону.

Приклад: Bitcoin знову на рівні 80 000$. Ви встановлюєте стоп-ліміт з тригером на рівні 78 000$ та лімітом на рівні 77 800$. Ціна Bitcoin досягає позначки 78 000$, що перетворює ваш ордер на лімітний ордер на продаж. Але ось у чому заковика: ваш BTC продається лише за умови, що ціна залишатиметься на рівні 77 800$ або вище. Якщо ціна впаде нижче 77 800$, ваш BTC не продасться, оскільки ордер очікуватиме на відновлення ціни.

На Bitget стоп-ліміт відображається в меню типів ордерів [Тригерний]. Джерело: Спотова торгівля на Bitget

Стоп-маркет ордер порівняно зі стоп-ліміт ордером: суттєві відмінності, про які ви повинні знати

Кожен тип ордера має свою перевагу, але використання неправильного ордера в неправильний час може зіпсувати всю вашу угоду. Розгляньте основні відмінності, щоб ви завжди знали, що робити.

Короткий посібник з прийняття рішень:

● Використовуйте стоп-ордери, якщо переймаєтеся через волатильність і швидке виконання є для вас ключовим фактором.

● Обирайте стоп-ліміт ордери, якщо у вас є конкретні цінові цільові показники та ви надаєте перевагу точності, а не гарантованому виконанню.

Якщо ви зрозумієте ці відмінності, ви перейдете на новий рівень криптотрейдингу. Зважено обирайте типи ордерів і торгуйте чіткіше.

Поширені помилки, яких слід уникати

Навіть найрозумніші трейдери можуть зазнати збитків, якщо неправильно використовуватимуть стоп- або стоп-ліміт ордери. Ось деякі пастки, на які варто звернути увагу, та як їх уникнути. Виявивши ці поширені помилки на ранній стадії, ви розвинете глибше чуття щодо того, коли та як ефективно використовувати стоп-ордери та стоп-ліміт ордери.

Встановлення занадто вузьких діапазонів стоп-цін

Існує спокуса встановити стоп-ордер лише на кілька доларів нижче актуальної ціни, оскільки є хибне уявлення швидкого захисту. Але насправді, через звичайні коливання ваш стоп може спрацювати передчасно, й ви втратите позицію, яку, можливо, хотіли б утримувати.

Порада: встановлюйте стоп-лос, виходячи з типової волатильності активу. Перш ніж вирішувати, наскільки близько має бути ваш стоп-лос, зверніть увагу на нещодавні коливання цін.

Недооцінка прослизання при використанні стоп-ордерів

Стоп-ордери можуть швидко виконуватися, але вони не є гарантією того, що це станеться за необхідною вам ціною. Особливо на швидкозмінних ринках або тих, де невелика ліквідність, ваша криптовалюта може продатися набагато нижче вашої стоп-ціни. Це явище називають прослизанням.

Порада: на ринках з високою волатильністю розгляньте можливість використання стоп-ліміт ордера, якщо отримання точної ціни важливіше, ніж миттєвий вихід.

Занадто жорсткий підхід до стоп-ліміт ордерів

Хоча стоп-ліміт ордери дають вам більше контролю над ціною, вони несуть серйозний ризик: якщо ціна впаде занадто швидко та перейде за вашу лімітну ціну, ваш ордер взагалі не буде виконано. Як результат, ви утримуватимете позицію з активом, ціна якого падає, якщо встановили занадто вузький ліміт.

Порада: використовуючи стоп-ліміт ордери, встановлюйте розумний проміжок між стоп- та лімітною цінами. Це збільшить шанси на виконання, водночас захистивши ваш ідеальний ціновий діапазон.

Ігнорування ринкових умов

Різні ринкові умови вимагають різних стратегій. Стоп-ліміт може чудово працювати під час спокійних або трендових ринків, але давати жахливі результати під час хаотичних раптових обвалів. Так само, простий стоп-ордер може спрацювати за ціною, яка вас не влаштує, якщо його використовувати на ринку з низькою ліквідністю.

Порада: завжди підбирайте тип ордера відповідно до особливостей ринку. На швидкозмінних ринках швидкість (стоп-ордер) може заощадити вам більше, ніж точність ціни. У стабільних умовах точність (стоп-ліміт) може захистити ваш прибуток.

Золоте правило

Перш ніж розміщувати будь-який стоп- або стоп-ліміт ордер, запитайте себе:

«У цій ситуації я надаю пріоритет швидкості виконання чи точності ціни?»

Ваша відповідь приведе вас до правильного інструменту та вбереже вас від поширених помилок.

Висновки

Розуміння різниці між стоп-ордерами та стоп-ліміт ордерами полягає не лише у знанні визначень. Йдеться про зважений вибір і кроки, які необхідні на криптовалютному ринку. Незалежно від того, чи ви женетеся за прибутком, чи захищаєтеся від збитків, знання того, коли використовувати кожен тип ордера, надаватиме вам певну перевагу. Будьте уважними, слідкуйте за подіями та нехай ваші угоди відображають вашу стратегію.