Die Übernahme von Soho House steht angesichts der dringenden Suche nach Finanzierungsmitteln vor Unsicherheit

Übernahme von Soho House steht aufgrund von Finanzierungsproblemen vor Unsicherheit

Soho House treibt eine Abstimmung der Aktionäre voran, um seine Übernahmepläne trotz jüngster Rückschläge am Leben zu erhalten.

Der 1,8 Milliarden Dollar (1,3 Milliarden Pfund) schwere Buyout des exklusiven Mitgliederclubs ist nun gefährdet, nachdem ein Großinvestor Schwierigkeiten bei der Beschaffung der notwendigen Mittel für den Kauf offenlegte. Soho House gab bekannt, dass MCR Hotels, die US-Hotelgruppe, die das Konsortium anführt, ihre Finanzierungszusage in Höhe von 200 Millionen Dollar nicht erfüllen konnte.

MCR Hotels, bekannt als der drittgrößte Hotelbetreiber in den Vereinigten Staaten, verwaltet namhafte Immobilien wie das Retro TWA Hotel am JFK Airport und den BT Tower in London.

Diese Entwicklung hat Zweifel daran aufkommen lassen, ob die Investoren von Soho House die Übernahme abschließen können, was dazu führte, dass die Aktien des Unternehmens angesichts wachsender Bedenken um über 13 % auf 7,80 Dollar fielen.

Trotz dieser Herausforderungen beabsichtigt das in London ansässige und in New York börsennotierte Unternehmen, die für den 9. Januar angesetzte Aktionärsabstimmung wie geplant durchzuführen. Die Hoffnung besteht, dass entweder die Partner von MCR oder ein neuer Investor einspringen und das erforderliche Kapital bereitstellen werden.

Soho House hatte ursprünglich im August angekündigt, die Börse verlassen zu wollen, nachdem eine Vereinbarung getroffen wurde, das Unternehmen durch ein von MCR geführtes Konsortium zu privatisieren. Weitere Teilnehmer des Deals waren Apollo, Goldman Sachs und der Schauspieler Ashton Kutcher.

Gründer Nick Jones, der Soho House vor drei Jahrzehnten ins Leben rief, plante, seinen Anteil am nun privat geführten Unternehmen ebenso zu behalten wie der milliardenschwere Executive Chairman Ron Burkle.

Das vorgeschlagene Angebot von 9 Dollar pro Aktie entsprach einem Aufschlag von 83 % auf den damaligen Aktienkurs des Unternehmens – ein deutlicher Anstieg nach einer turbulenten Phase als börsennotiertes Unternehmen.

Dieses Angebot lag jedoch immer noch deutlich unter dem Höchststand von 13,15 Dollar pro Aktie, der erreicht wurde, als Burkles Unternehmen Soho House im Juli 2021 erstmals an der New Yorker Börse notierte.

Ausgehend von einem einzigen Stadthaus in der Greek Street in Soho hat sich der Club inzwischen auf 46 Standorte weltweit erweitert. Einige Mitglieder äußerten zuletzt Bedenken hinsichtlich Überfüllung in den Veranstaltungsorten.

Als Reaktion darauf setzte Soho House im Jahr 2024 die Aufnahme neuer Mitglieder in London, New York und Los Angeles aus. Die Mitgliedschaften wurden in diesem Jahr wieder eröffnet, wobei neue Standorte wie Soho Mews House und Soho Farmhouse Ibiza zum Portfolio hinzukamen.

Im letzten Quartal erzielte das Unternehmen einen Mitgliedsumsatz von 122,7 Millionen Dollar, was einem Anstieg von 14 % gegenüber dem Vorjahr entspricht, während die Gesamtverschuldung 700 Millionen Dollar überstieg.

Nach der Übernahmeankündigung bezeichnete MCR-CEO Tyler Morse den Schritt als „eine strategische Gelegenheit, unsere operativen Stärken mit einer der ikonischsten Marken der Hotellerie zu vereinen“.

Soho House erklärte, dass nach dem Rückzug der Finanzierung durch MCR mehrere Alternativen geprüft würden, warnte jedoch, dass es keine Garantie für deren Erfolg gebe.