Bitget UEX Tagesbericht｜Marktdifferenzierung am Vorabend der US-Arbeitsmarktdaten; Trump wählt Vorsitzenden der Federal Reserve; CME passt erneut die Margin für Edelmetalle an (08. Januar 2026)

1. Top-Nachrichten

Fed-Entwicklungen

Trump hat sich bereits für einen Fed-Vorsitzenden entschieden Trump verriet in einem Interview, dass er den nächsten Fed-Vorsitzenden bereits ausgewählt hat, den Namen jedoch nicht bekannt gab.

• Prognosemärkte zeigen eine Wahrscheinlichkeit von 41 % für Kevin Warsh und 39 % für Kevin Hassett.
• Der neue Vorsitzende wird mit erheblichem Druck des Präsidenten auf starke Zinssenkungen konfrontiert. Dies verstärkt die Sorge um die Unabhängigkeit der Fed und könnte die Marktschwankungen bei den Erwartungen an eine lockere Geldpolitik verstärken.

Internationale Rohstoffe

Goldman Sachs-Umfrage: Anlegerpessimismus am Ölmarkt auf Zehnjahreshoch Institutionelle Anleger zeigen zunehmenden Pessimismus gegenüber dem Ausblick für Rohöl, beeinflusst durch geopolitische Faktoren.

• Über 59 % der Befragten sind bärisch eingestellt, nahe dem Tiefpunkt von Januar 2016.
• Die Ölpreisentwicklung für 2025 wird am schlechtesten eingeschätzt, belastet durch Produktionssteigerungen bei OPEC+ und US-Rekordproduktion. Die Erwartung eines Überangebots wächst und könnte den Erholungsspielraum des Energiesektors weiter einschränken.

Makroökonomische Politik

Trump ordnet Kauf von 200 Mrd. US-Dollar hypothekenbesicherten Wertpapieren an Trump hat den Kauf von MBS im Wert von 200 Milliarden US-Dollar angeordnet, um die Wohnkosten zu senken und die Zwischenwahlen zu unterstützen.

• Umsetzungsweg und ausführende Stelle wurden nicht konkretisiert, basierend auf dem Barvermögen von Fannie Mae und Freddie Mac.
• Ziel ist eine Senkung der Hypothekenzinsen zur Ankurbelung der Nachfrage nach Eigenheimen. Diese Politik könnte den Immobilienmarkt kurzfristig beleben, aber langfristig den fiskalischen Druck erhöhen.

2. Marktüberblick

• Gold: Anstieg um 0,25 % auf 4.472,00 US-Dollar/Unze, zeigt im laufenden Handel einen moderaten Anstieg.
• Silber: Anstieg um 1,01 % auf 75,90 US-Dollar/Unze, zeigt eine Erholung im Tagesverlauf.
• Rohöl: Anstieg um 0,48 % auf 58,04 US-Dollar/Fass, tägliche Schwankungsbreite 57,98–58,45.
• US-Dollar: Anstieg um 0,03 % auf 98,96, profitiert von angepassten Markterwartungen.

Performance der US-Aktienindizes

• Dow Jones: Anstieg um 0,55 % auf 49.266,11 Punkte, stetiger moderater Anstieg.
• S&P 500: Anstieg um 0,01 % auf 6.921,46 Punkte, behauptet sich knapp in volatileren Sitzungen.
• Nasdaq: Rückgang um 0,44 % auf 23.480,02 Punkte, belastet durch den Technologiesektor.

Entwicklungen bei Technologieriesen

• Apple: Rückgang um 0,50 % auf 259,04 US-Dollar, belastet durch gestiegene Komponentenpreise und Sektorrotation.
• Microsoft: Rückgang um über 1 %, anhaltender Druck durch KI-Investitionen.
• Nvidia: Rückgang um über 2 %, Unsicherheit durch Vorauszahlungsanforderungen an Auslandskunden.
• Amazon: Anstieg um fast 2 %, starke Unterstützung durch das E-Commerce-Geschäft.
• Tesla: Anstieg um über 1 %, positive Dynamik bei Elektrofahrzeugen.
• Google: Anstieg um über 1 %, starkes Wachstum der Gemini-Nutzerbasis.
• Meta: Rückgang um 0,41 % auf 645,98 US-Dollar, Sorgen um KI-Ausgaben dominieren. Der allgemeine Rückgang wird hauptsächlich durch die Sektorrotation von Tech-Aktien zu Small Caps und Energie angetrieben, wobei die erhöhte Konjunktursensitivität der Kernfaktor ist.

Beobachtung von Sektorbewegungen

Small-Cap-Sektor plus 1,11 %

• Repräsentative Aktie: Russell 2000-Index, erreicht ein Rekordhoch.
• Antriebsfaktoren: Anleger wenden sich konjunkturabhängigen Aktien zu und meiden hoch bewertete Tech-Werte.

Energiesektor deutlich im Plus

• Repräsentative Aktie: General Motors, knapp 2 % Rückgang, aber der Sektor profitiert insgesamt von der Ölpreisrally.
• Antriebsfaktoren: Geopolitische Spannungen und Lagerbestände fallen stärker als erwartet.

Drohnenkonzept stark im Plus

• Repräsentative Aktien: UAVS plus 45 %, AVAV plus über 8 %.
• Antriebsfaktoren: Trump plant massive Erhöhung des Militärbudgets.

3. Detaillierte Einzelwertanalyse

1. Intel – Trump trifft sich mit CEO

Ereignisüberblick: Nach einem Treffen mit dem Intel-CEO postete Trump von einem „angenehmen Treffen“, die Intel-Aktie stieg nachbörslich um über 2 %. Das Unternehmen bringt die erste Fertigungstechnologie unter 2 nm auf den Markt, vollständig in den USA produziert, der Staat erzielt Milliarden Gewinne durch Beteiligung. Marktkommentar: Institutionen sehen dies als Schlüsselsignal für die Rückverlagerung der Chipproduktion in die USA, Goldman Sachs u. a. sind optimistisch hinsichtlich des Trends zur Lokalisierung. Anlagehinweis: Politische Unterstützung könnte Intels Wettbewerbsfähigkeit stärken, Chancen in lokalen Lieferketten im Blick behalten.

2. Google – Marktkapitalisierung nähert sich 4 Billionen US-Dollar

Ereignisüberblick: Googles Marktkapitalisierung nähert sich der 4-Billionen-US-Dollar-Marke, die Gemini-Zugriffszahlen stiegen im Jahresvergleich um 567 %. Das Unternehmen plant, mehr Gemini KI-Funktionen in Gmail zu integrieren, etwa die automatische Erstellung von E-Mail-Zusammenfassungen. Marktkommentar: Morgan Stanley betont, dass das Nutzerwachstum bei KI die Entwicklung von ChatGPT übertrifft und die führende Position in der Suche stärkt. Anlagehinweis: Die KI-Integration könnte die Werbeeinnahmen antreiben, langfristiges Wachstumspotenzial ist stark.

3. Apple – Nachfolgeplanung für CEO beschleunigt

Ereignisüberblick: Apple beschleunigt die Nachfolge von Tim Cook, Hardware-Engineering-Chef John Ternus ist ein heißer Kandidat. Cook will seine Arbeitsbelastung verringern, im Unternehmen wird diskutiert, ob ein Innovator oder ein Betriebswirt gebraucht wird. Marktkommentar: Barclays analysiert, dass Unsicherheiten bei der Nachfolge den Aktienwert kurzfristig belasten könnten, ist aber optimistisch für die Hardware-Erneuerung. Anlagehinweis: Ein reibungsloser Führungswechsel ist entscheidend, neue Produktzyklen im Blick behalten.

4. Nvidia – verlangt Vorauszahlung von Auslandskunden

Ereignisüberblick: Nvidia verlangt von Auslandskunden eine vollständige Vorauszahlung für H200 KI-Chips, Bestellungen über 2 Millionen Stück, TSMC beschleunigt die Produktion. Die Aktie verliert nachbörslich über 2 %. Marktkommentar: UBS weist auf wachsende regulatorische Unsicherheit hin, aber starke Nachfrage stützt die langfristigen Aussichten. Anlagehinweis: Anpassungen in der Lieferkette könnten kurzfristig zu Schwankungen führen, die Nachfrage nach KI-Chips bleibt der Hauptantrieb.

5. General Motors – hohe Rückstellungen im Q4

Ereignisüberblick: GM verbucht im Q4 eine Wertberichtigung von 6 Mrd. US-Dollar für das Elektroautogeschäft und 1,1 Mrd. US-Dollar für Nicht-EV-Kosten, insgesamt 7,1 Mrd. US-Dollar. Es wird gewarnt, dass Änderungen bei Emissionsvorschriften künftige Ergebnisse beeinflussen könnten. Marktkommentar: Citi sieht größere Herausforderungen bei der Kostenkontrolle, hält die Transformation hin zu Elektrofahrzeugen jedoch für notwendig. Anlagehinweis: Regulatorisches Risiko steigt, Erholungspfad des EV-Geschäfts muss genau beobachtet werden.

4. Markt-Kalender des Tages

Wichtige Ereignisvorschau

• US-Arbeitsmarktdaten (Non-Farm Payrolls): 21:30 – Beobachtung des Beschäftigungswachstums und der Arbeitslosenquote, könnte den Zinssenkungspfad der Fed beeinflussen;

bitget Research Institute Einschätzung:

In den letzten 24 Stunden zeigten die US-Aktienindizes eine divergierende Entwicklung: Der Dow Jones erholte sich leicht, während der Nasdaq unter Druck blieb, was die Rotation im Technologiesektor verstärkte. Edelmetalle verzeichneten leichte Verluste, beeinflusst durch Gewinnmitnahmen und die Erhöhung der Margin-Anforderungen an der CME; Rohöl profitierte von geopolitischen Risiken und Lagerbeständen. Der US-Dollar-Index legte leicht zu, dominiert von den Erwartungen an die Fed-Politik. Insgesamt agiert der Markt vorsichtig im Vorfeld der Arbeitsmarktdaten, Unsicherheiten auf der Angebotsseite sollten beachtet werden.

Haftungsausschluss: Die obigen Inhalte wurden durch KI-Suche zusammengestellt und nur manuell überprüft und veröffentlicht. Sie stellen keine Anlageberatung dar.