STG Logistics начинает процедуру банкротства по главе 11 и излагает стратегию на будущее

STG Logistics инициирует процедуру главы 11 для реструктуризации долгов и обеспечения будущего

STG Logistics, признанная четвертой по величине компанией США в области интермодальных маркетинговых перевозок с использованием собственных активов, подала заявление о защите от банкротства по главе 11 в федеральный суд Нью-Джерси. Предварительно согласованный план реструктуризации компании позволит списать 91% из почти $1 млрд долга и привлечь $150 млн нового капитала для поддержания ключевых бизнес-операций и обеспечения выплат сотрудникам и поставщикам.

Это соглашение по обмену долга на долю в капитале с инвесторами и кредиторами направлено на сохранение деятельности компании, а не на ее ликвидацию. STG ожидает завершить процедуру банкротства и выйти из-под судебной защиты примерно за пять месяцев.

Согласно заявлению, опубликованному в понедельник: «Компания подала ряд стандартных ходатайств первого дня, которые после одобрения судом позволят STG продолжать выплачивать зарплаты и пособия сотрудникам, выполнять все обязательства перед клиентами, осуществлять регулярные выплаты ключевым поставщикам и вести другие рутинные бизнес-операции».

Подготовленная реструктуризация также призвана урегулировать недавние юридические споры с миноритарными кредиторами, которые утверждают, что их интересы были нарушены предыдущим соглашением, отсрочившим выплату процентов и якобы отдавшим предпочтение старшим кредиторам.

Рост за счет приобретений

Головной офис STG находится в Дублине, штат Огайо; в 2016 году компанию приобрела частная инвестиционная фирма Wind Point Partners. С тех пор компания совершила 10 приобретений, увеличив свой масштаб в четыре раза.

В 2022 году STG приобрела интермодальное подразделение XPO за $710 млн — сделка была оценена примерно в десятикратный показатель EBITDA за предыдущие периоды. Это приобретение включало объекты, контейнеры, тягачи и шасси, что позволило STG стать полностью интегрированным логистическим оператором «от порта до двери» и снизить зависимость от сторонних компаний для дреджа и интермодальных перевозок. Сделка была частью рекапитализации, в ходе которой новым финансовым партнером стала Oaktree Capital Management.

Продолжая экспансию, STG приобрела Best Dedicated Solutions в 2023 году, добавив в свой портфель автомобильного перевозчика, специализирующегося на ускоренных, тентовых, температурно-контролируемых и перевозках на платформах.

В 2024 году был обеспечен пакет финансирования в размере $300 млн в виде долга и капитала, что обеспечило значительные средства для поддержки дальнейшего роста STG и реализации стратегических инициатив. Сделка включала существующих частных инвесторов и Duration Capital Partners.

Мнение руководства

«Это объявление является важным шагом в нашей миссии по укреплению STG в один из самых трудных периодов спада грузоперевозок в истории», — отметил генеральный директор Джефф Андерман. — «Мы считаем, что использование процедуры главы 11 обеспечит нашей компании наилучшие позиции для устойчивого роста и будущего успеха».

Операции и услуги компании

STG управляет сетью почти из 100 собственных и партнерских объектов, предоставляя услуги консолидации грузов в контейнерах и перевалки. Компания располагает парком из 15 000 53-футовых контейнеров и 3 000 тягачей (управляемых владельцами-операторами), обеспечивая комплексные логистические решения от побережья до побережья, трансграничные и внутри Мексики. Кроме того, STG предлагает услуги как полного, так и частичного автотранспортного обслуживания через сеть из более чем 25 000 перевозчиков.