Informe diario de acciones estadounidenses de Bitget｜Nvidia lanza la plataforma Rubin, entregas en la segunda mitad del año; Goldman Sachs optimista sobre el mercado de valores chino, crecimiento anual del 15-20%; la Reserva Federal indica enfriamiento del empleo, tasas de interés cercanas a la neutralidad (06 de enero de 2025)

I. Noticias destacadas

Dinámica de la Reserva Federal

1. Autoridades de la Reserva Federal afirman que el mercado laboral muestra una clara desaceleración y que las tasas de interés ya están cerca de un nivel neutral El presidente de la Reserva Federal de Minneapolis, Kashkari, señaló que las tasas de interés en EE. UU. podrían haber alcanzado el nivel neutral y que la política dependerá de los datos.

• Punto clave 1: El mercado laboral se ha desacelerado significativamente, la inflación disminuye lentamente;
• Punto clave 2: Factores como los aranceles tardarán años en trasladarse a los precios;
• Punto clave 3: Riesgo destacado de un aumento adicional del desempleo; la ansiedad de los grupos de ingresos medios y bajos proviene principalmente de la inflación.
• Impacto en el mercado: Estas declaraciones podrían reforzar la expectativa de que la Reserva Federal recortará tasas con cautela, lo que podría aumentar la volatilidad de las bolsas a corto plazo, especialmente antes y después de la publicación de datos laborales.

2. Dalio de Bridgewater advierte que el auge de la IA es una burbuja en sus primeras etapas y que la política de la Reserva Federal podría amplificarla El fundador de Bridgewater, Dalio, señaló que la subida de las tecnológicas impulsadas por IA se encuentra en la fase inicial de burbuja.

• Punto clave 1: Para 2025, el mercado bursátil estadounidense se quedará atrás respecto a los mercados no estadounidenses y el oro;
• Punto clave 2: Los inversores prefieren activos fuera de EE. UU.; el nuevo presidente de la Reserva Federal es partidario de mantener bajas las tasas;
• Punto clave 3: Las tasas bajas sostendrán los precios de los activos pero también amplifican el riesgo de burbuja.
• Impacto en el mercado: Esta visión podría llevar a los inversores a revisar las valoraciones de las tecnológicas y potencialmente girar hacia activos defensivos, influyendo en la tolerancia al riesgo del mercado.

Commodities internacionales

1. Secretaria de Energía de EE. UU. planea reunirse con directivos petroleros, enfocándose en la recuperación de la industria energética de Venezuela La secretaria de Energía de EE. UU., Granholm, planea reunirse esta semana con líderes de la industria petrolera para discutir la revitalización energética de Venezuela.

• Punto clave 1: La reunión tendrá lugar en la Conferencia de Energía de Goldman Sachs en Miami, con ejecutivos de Chevron, ConocoPhillips, entre otros;
• Punto clave 2: Chevron es la única gran petrolera que aún opera en Venezuela;
• Punto clave 3: Contexto: reestructuración energética tras la detención del presidente Maduro de Venezuela.
• Impacto en el mercado: Esta acción refuerza la confianza en las acciones energéticas, podría aumentar la oferta mundial de petróleo, presionando a la baja el precio del crudo a corto plazo pero beneficiando la cotización de las empresas involucradas.

Política macroeconómica

1. Goldman Sachs recomienda sobreponderar acciones chinas, prevé alza anual del 15%-20% para este y el próximo año El equipo de estrategia de Goldman Sachs es optimista sobre los activos chinos y aconseja sobreponderar el mercado bursátil de China.

• Punto clave 1: El impulso alcista proviene de un crecimiento de las utilidades del 14%-12% y una mejora de valoraciones del 10%;
• Punto clave 2: Mejora de utilidades empresariales y revaluación de valoraciones son los motores dobles;
• Punto clave 3: Se espera un mercado alcista sostenido para 2026-2027.
• Impacto en el mercado: Esta perspectiva optimista podría atraer flujos de capital extranjero hacia acciones chinas, mejorando el ánimo en los mercados asiáticos, especialmente ante la creciente incertidumbre global.

2. El PMI manufacturero ISM de EE. UU. de diciembre baja ligeramente a 47.9, los inventarios lastran el desempeño general El índice manufacturero de EE. UU. se mantiene por debajo de 50 por décimo mes consecutivo, registrando la mayor contracción de 2024.

• Punto clave 1: Los nuevos pedidos se contraen por cuarto mes consecutivo; el empleo disminuye a menor ritmo pero suma 11 meses de caídas;
• Punto clave 2: El índice de precios pagados se mantiene en 58.5, seis puntos por encima de fin de año;
• Punto clave 3: Inventarios de clientes en mínimos sugieren mejora de la demanda futura.
• Impacto en el mercado: Los datos reflejan debilidad manufacturera, podrían reforzar expectativas de políticas monetarias flexibles por parte de la Reserva Federal, aunque los inventarios sugieren posible rebote a corto plazo, afectando el desempeño de acciones cíclicas.

II. Revisión del mercado bursátil estadounidense

Desempeño de los índices

• Dow Jones: sube 1.23%, marca máximo histórico, impulsado por los sectores financiero y energético.
• S&P 500: sube 0.64%, característica clave es la estabilidad de grandes capitalizaciones y mejora del breadth de mercado.
• Nasdaq: sube 0.69%, impulsado principalmente por una moderada recuperación de tecnología y semiconductores.

Actualidad de los gigantes tecnológicos

• Tesla: sube 3.1%, beneficiada por expectativas de demanda de vehículos eléctricos y optimismo general del mercado.
• Amazon: sube 2.9%, perspectivas de crecimiento en e-commerce y cloud impulsan la cotización.
• Meta: sube 1.29%, ingresos publicitarios sólidos y optimismo en inversión en metaverso.
• Google A: sube 0.44%, ligeras ganancias en búsquedas y aplicaciones de IA.
• Microsoft: baja 0.02%, presión de competencia en servicios cloud afecta levemente.
• Nvidia: baja 0.39%, fluctuaciones en demanda de chips impactan desempeño a corto plazo.
• Apple: baja 1.38%, preocupaciones sobre la cadena de suministro y debilidad en electrónicos de consumo.

En general, los gigantes tecnológicos mostraron resultados mixtos, influenciados principalmente por la fortaleza de los bancos y el impulso del sector energético, con algunas acciones presionadas por ajustes en valoraciones.

Observación de movimientos sectoriales

Sector energético sube cerca de 5% (representado por Chevron)

• Acción representativa: Chevron, sube 5.1%;
• Motor: El evento en Venezuela estimula expectativas de recuperación de la oferta petrolera, fortaleciendo la confianza en todo el sector oil & gas.

Sector financiero sube más del 2%

• Acciones representativas: JPMorgan, Goldman Sachs, ambas marcan máximos históricos;
• Motor: Expectativas optimistas para la temporada de resultados, se prevé un aumento de utilidades del 6.7%, los inversores giran hacia acciones bancarias como refugio.

Sector de semiconductores sube cerca de 6%

• Acciones representativas: KLA sube más del 7%, ASML sube más del 6%;
• Motor: Lanzamiento de la nueva plataforma de Nvidia y demanda sostenida de IA, las acciones de la cadena de suministro suben en conjunto.

Sector de criptomonedas sube cerca de 7%

• Acciones representativas: Coinbase sube más del 7%, IREN sube cerca de 13%;
• Motor: Bitcoin alcanza máximo de tres semanas, mejora el apetito de riesgo en el mercado.

III. Análisis profundo de acciones individuales

1. Nvidia - Lanzamiento de la nueva plataforma Rubin AI

Resumen del evento: Nvidia presentó la plataforma Rubin en el CES, integrando seis nuevos chips; el rendimiento en entrenamiento supera en 3.5 veces al Blackwell y el de inferencia lo hace en 5 veces, con una reducción de GPUs del 75%. La plataforma ya está en producción total, con primeras entregas a clientes como Amazon AWS, Google Cloud, entre otros, para el segundo semestre. Además, abre el modelo Alpamayo 1 para IA en vehículos, y el primer coche equipado circulará en el primer trimestre. Análisis de mercado: Las instituciones opinan que la medida consolida el liderazgo de Nvidia en chips de IA; Goldman Sachs y otros ven un fuerte motor de crecimiento a largo plazo, aunque advierten sobre volatilidad por valuaciones altas a corto plazo. Sugerencias de inversión: Los inversores pueden observar acciones beneficiadas en la cadena de suministro y mantener Nvidia a largo plazo para capturar la ola de IA, pero deben vigilar la intensificación de la competencia.

2. Novo Nordisk - Lanzamiento en EE. UU. del medicamento oral GLP-1 para pérdida de peso

Resumen del evento: Novo Nordisk lanzó oficialmente el primer medicamento oral GLP-1 para adultos con sobrepeso, con un precio en efectivo de $149-299 por mes, disponible en 70,000 farmacias incluyendo CVS y Costco. Dosis inicial de 1.5 mg, accesible mediante telemedicina, marcando una nueva etapa en el tratamiento de la obesidad. Análisis de mercado: Analistas creen que esta medicina podría aliviar el problema de altos costos de las inyecciones y ampliar la penetración de mercado; instituciones como Morgan Stanley prevén que impulsará los ingresos de la empresa. Sugerencias de inversión: Positivo a corto plazo para acciones del sector salud; es recomendable vigilar el segmento de medicamentos para pérdida de peso y evaluar la competencia.

3. Qualcomm - Lanzamiento del procesador X2 económico y combinación de tecnologías robóticas

Resumen del evento: Qualcomm presentó la versión simplificada del procesador X2 para laptops, con versiones de 10 y 6 núcleos basadas en la arquitectura Oryon; además, lanzó una arquitectura robótica integral que combina hardware y software de IA, dirigida tanto a robots domésticos como humanoides. La nueva serie de procesadores IQ10 está enfocada a robots AMR industriales. Análisis de mercado: Las instituciones opinan que esta estrategia amplía la cuota de mercado de Qualcomm en PC y robótica; UBS y otros ven favorables sus perspectivas de crecimiento diversificado, aunque es necesario observar la tasa de adopción. Sugerencias de inversión: Oportunidad en acciones de aplicaciones downstream de semiconductores; a largo plazo, se beneficia de la tendencia de robots con IA.

4. TSMC - Goldman Sachs eleva drásticamente el precio objetivo

Resumen del evento: Goldman Sachs elevó el precio objetivo de TSMC en un 35% hasta 2,330 TWD, destacando el crecimiento impulsado por IA, con una expansión de capacidad de 150 mil millones de dólares en los próximos tres años y mejora de márgenes. La acción marca un máximo histórico. Análisis de mercado: El consenso de analistas es que el papel de TSMC como motor de IA es sobresaliente, hay espacio para reevaluar su valoración, pero se deben considerar los riesgos de la cadena de suministro. Sugerencias de inversión: Se recomienda aumentar la exposición a foundries de chips para capturar la fase alcista del ciclo tecnológico.

5. Centrus Energy - Obtiene subvención de 900 millones de dólares del gobierno de EE. UU.

Resumen del evento: El gobierno de EE. UU. otorgó 900 millones de dólares a Centrus y a otras dos empresas de combustible nuclear, un total de 2,700 millones, para reiniciar la producción nacional y reducir la dependencia de Rusia. La acción sube más del 10%. Análisis de mercado: Las instituciones ven esto como una señal de resurgimiento nuclear; la inversión de Peter Thiel refuerza la confianza, aunque persisten riesgos geopolíticos. Sugerencias de inversión: Seguir de cerca acciones de transición energética, beneficiadas a corto plazo por políticas públicas.

Próximos eventos importantes

• Discurso de Lisa Su, CEO de AMD, en CES: 10:30 hora de Beijing - Atención a novedades en chips y IA.
• Discurso de Barkin, presidente de la Reserva Federal de Richmond: 21:00 - Enfoque en perspectivas de política monetaria de la Reserva Federal.
• Ventana de ajuste de precios de productos petroleros en China: Por definir - Atentos al impacto de los ajustes en precios energéticos.

Punto de vista del Instituto de Investigación de Bitget:

Según la dinámica más reciente del mercado, seguimos siendo optimistas respecto a un rebote a corto plazo en las acciones estadounidenses, aunque mantenemos cautela sobre las valoraciones a largo plazo. El Dow Jones subió un récord de 1.2% gracias al sólido desempeño de energéticas como Chevron (+5.1%). El evento en Venezuela estimuló expectativas de recuperación en los precios del petróleo, impulsando el mercado general. Sin embargo, aunque la incertidumbre geopolítica impulsa temporalmente las acciones energéticas, la política dependiente de datos de la Reserva Federal podría causar mayor volatilidad. Se recomienda asignar adecuadamente activos defensivos.

Descargo de responsabilidad: El contenido anterior ha sido recopilado por búsqueda de IA y verificado manualmente solo para su publicación. No constituye ninguna recomendación de inversión.